廣州證券凈利猛降八成 全資收購事項仍待定

08-18

又一傢券商發佈 2017 年半年報。8 月 18 日越秀金控(000987.SZ)發佈 2017 年半年報顯示,廣州證券 2017 年上半年實現營收 7.7 億元,凈利潤 1 億元,與 2016 年同期相比分別下滑 49% 和 80%。市場人士指出,中報期內,投行業務受債券融資業務下滑的影響,手續費收入下降最為明顯 ( 同比降幅超 80% ) 。

  Wind 資訊數據顯示,廣州證券 2016 年總收入為 29.5 億元,凈利潤為 9.65 億元,總資產 425 億元,凈資產 112 億元,凈資本 123 億元,前述各項指標在 114 傢券商中排名第 30 位到 42 位之間不等。

值得註意的是越秀金控今年上半年試圖全資收購廣州證券,被證監會以交易標的廣州證券涉及 " 重大事項核查 " 的原因叫停。

越秀金控通過全資子公司廣州越秀金控持有廣州證券 67.235% 的股權。去年 12 月 26 日越秀金控公佈的發行股份及支付現金購買資產草案顯示,公司擬通過發行股份並支付現金的方式購買剩餘的股權。擬被收購的廣州證券 32.765% 股權由廣州恒運、廣州城啟、廣州富力、北京中郵、廣州白雲出租以及廣州金控等六傢股東持有。廣州證券的估值為 191.19 億元 ( 以 2016 年 6 月 30 日為評估基準日 ) ,也就是說,越秀金控擬收購的 32.765% 股權,交易作價為 62.644 億元。

為購買廣州證券的資產,越秀金控將發行股份支付對價金額為 57.64 億元,股份發行數量達到 4.38 億股 ; 現金支付金額為 5 億元,全部支付給廣州恒運。同時,越秀金控還擬向廣州越企、廣州越卓、佳銀資產、貫弘長河四名特定對象募集配套資金總額不超過 28.40 億元,除瞭 5 億元作為現金支付對價外,剩餘資金用於補充廣州證券的資本金和支付中介機構費用。

但在 7 月 25 日證監會官網並購重組委公告顯示,因廣州越秀金融控股集團股份有限公司涉及重大事項核查,證監會決定對越秀金控發行股份購買資產申請方案提交並購重組委審核予以暫停。

何為重大事項核查,證監會並未明確表示。但有市場人士認為,這或與廣州證券未決訴訟金額 1.67 億等事宜相關。第三方評估機構 " 中聯羊城 " 的最新資產評估報告顯示 , 廣州證券於廣州番禺區的一處建築面積約 122.25 平方米的房產尚未取得房地產權證 ; 廣州證券有 " 昆山交發債券承銷糾紛 " 與 " 金網達證券上市保薦合同糾紛 " 兩起未決訴訟。上述兩起訴訟涉案金額為 1.67 億元。

越秀金控方面表示,該重組有利於廣州證券借助上市公司平臺拓寬融資渠道,加快推動廣州證券做大資本規模、做強核心業務。同時,越秀金控也將成為以證券為核心業務的金控類上市平臺,有利於提升上市公司在資本市場的估值水平。那麼,越秀金控何時能夠重啟收購 ? 證監會表示,待相關事項明確後視情況決定是否恢復審核。

據瞭解,越秀金控的主營業務為 " 金融 + 百貨 ",在金融業務領域,越秀金控半年報顯示,公司控股廣州證券、越秀租賃、越秀產業基金、廣州擔保、越秀金科等多個金融業務平臺,牽頭發起設立廣州資產,參股越秀小貸,並通過廣州證券間接控股廣州期貨、廣證創投、廣證領秀、廣證恒生等業務平臺,基本形成瞭綜合金融控股發展格局。

越秀金控表示下一步將謀劃進入保險、信托等新的金融業務領域。

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