本文轉自我的小夥伴:理財不二牛
微信號:buerniu5188
今年伊始,公募基金進入發行 " 寒冬 " 的說法一直不絕於耳。雖然中間因為 " 殼 " 基金的集中面世,出現過短暫的回暖甚至 " 瘋狂 ",不過隨著委外監管趨嚴、基金公司加速去庫存導致的渠道擁堵,基金的發行又逐步回到正軌。
度過瞭一個略顯冷清的夏日,公募基金開始從三季度邁入四季度,市場熱點也不斷輪換,尤其是公募 FOF 終於面市,投資者迎來久違的新產品。那麼,在過去的一個多月時間裡,基金的發行情況究竟如何?投資者們到底買瞭哪些基金?錢都去哪兒瞭?
為此,牛妹(微信號:buerniu5188)對 9 月 1 日至今成立的基金做瞭一個完整統計,希望能解釋清上面這些問題,同時對大夥兒的投資計劃可以起到借鑒作用。
9 月以來,新成立基金規模達 573.47 億元
首先做一個綜述。9 月 1 日至昨天(10 月 18 日),成立的基金共有 135 隻(份額分開計算),其中規模有公開數據可查的為 120 隻。從基金類型來看,混合型基金數量最多,共 48 隻;債券型基金亦是發行大戶,共有 30 隻;普通股票型基金發行瞭 14 隻、指數型基金為 13 隻、貨幣市場基金 12 隻、QDII 基金有 3 隻。
從具體數據來看,這些基金總規模為 573.4685 億元,平均每隻基金的規模為 4.7789 億元。當然,如果合並份額計算,那麼平均發行份額的數字會更加好看。到底哪些基金的 " 吸金 " 能力最強呢?下面,就奉上詳細情況以及不同級別基金首募情況。
首募規模 "50 億級 "
從上面的數據可以看出,9 月至今,基金的發行情況其實不錯,有 3 隻基金的規模都達到瞭 50 億元,在這個比較平淡的時節算得上一場 " 爆發 " 瞭。
規模最大、首募規模超過 52 億元的民生加銀傢盈季度其實是一隻理財型債基,托管行為包商銀行。翻開其合同生效公告可以看到,雖然是一隻規模可觀的短期理財債基,不過其有效認購總戶數僅 329 戶,也不禁讓人感嘆有點眼熟。既然認購戶數這麼少,可能普通投資者參與的也不多,所以不能算作受歡迎的基金代表。
再來看第二隻 "50 億級 " 的基金——華泰柏瑞量化阿爾法。作為 9 月份市場的 " 網紅 ",這隻基金是將原定的募集結束日提前瞭一個星期、9 月 20 日就宣佈提前結束募集;其合同生效公告顯示,募集有效認購總戶數 47801 戶、凈認購金額 51.54 億元,一舉成為今年來成立規模最大的權益類公募基金。而在此之前,今年成立規模最大的偏股基金是 3 月成立的嘉實滬港深回報,首募規模 35 億元。在今年股票型基金和混合型基金首募平均規模都在 4 億元左右的行情下,華泰柏瑞量化阿爾法顯然完成瞭一場逆襲,這也被視為市場回暖和公司團隊、基金經理個人影響力的重要體現。
排名第三的中銀信享定期開放,則是一隻采用瞭發起式基金形式的機構定制基金,牛妹就不多贅述瞭。
首募規模 "30 億級 "
首募規模在 "30 億級 " 的兩隻基金,都是債券型基金。其中,南方興利是一隻機構定制基金,暫且不表;興全恒益債基則是興全基金旗下今年第一隻公開發售的產品,其合同生效公告顯示,首募規模為 39.56 億元(合並計算),共有 35426 名個人投資者及 31 傢機構投資者參與,算得上債基中的 " 爆款 " 瞭。
雖然與 "50 億級 " 的華泰柏瑞量化阿爾法分屬不同類型的基金產品,不過仔細分析之下,興全恒益債基與前者也有很多相似之處。再加上之前募集一日就吸金百億的東方紅睿豐封轉開基金," 錢去哪瞭 " 其實很好回答。
有專業人士曾經總結道,這幾隻 " 爆款 " 產品都體現出來 " 有名有實 " 的特點。" 如有些長期以來已經打上瞭價值投資的標簽,或者行業知名度。在有瞭產品標簽的同時,還通過瞭業績驗證,業績和品牌效應一致,且產品業績的一致性比較強。有業績支撐的標簽化產品,自然能夠激發市場的熱情。"
首募規模未超過 20 億
"10 億級 " 的基金中,基本以權益類基金和固收類產品平分秋色。到瞭 "10 億級 " 以下,從數量上來看,混合型基金、股基等權益類產品占比明顯更高瞭。
公募 FOF 銷量打破預期
其實除瞭上面已經成立的基金之外,還有一類基金也牽動著市場和投資者的神經,那就是第一批面世的公募 FOF 基金。據牛妹瞭解,截至 10 月 18 日,南方全天候策略混合型基金中基金(FOF)已於 10 月 16 日提前結束募集;嘉實領航資產配置混合型基金中基金(FOF)也將於 10 月 20 日完成募集;其餘 4 隻 FOF 基金還在募集當中。
作為公募基金行業近年來創新產品的代表,FOF 基金在當前略顯平淡的市場中,也交出瞭非常漂亮的成績單。有業內人士稱,南方全天候 FOF 的首募規模大約在 30 億元左右,其中僅工商銀行一個渠道的銷量已超過 20 億元。除此之外,其他幾隻 FOF 基金目前的銷量,也基本達到預期目標,而它們的規模都遠超普通權益類基金,難怪有第三方研究機構人士向牛妹稱 " 比預想的情況賣得好多瞭 "。
對於公募 FOF 的意義,公募行業人士已經進行瞭諸多深刻探討。在剛剛結束的 "2017 中國資管行業高峰論壇 " 上,泰達宏利基金公司總經理劉建就表示,FOF 基金開啟瞭公募資產配置的新時代。
在他看來,對投資者來說,FOF 的幾大特點值得註意," 首先,FOF 的核心是資產配置,投資者隻需確定自己的風險收益水平,通過隻投資一個產品達到資產多元配置目的;其次,FOF 是專業化投資的代表,需要對各類資產大量深入研究,對其收益、風險水平及不同資產類別間的相關性和輪動效應有準確把握;第三,投資於低相關性的多種資產類別,充分分散風險。"
結合來看,也就不難理解為什麼公募 FOF 可以受到市場和投資者的關註、追捧瞭。
好瞭,看完我們今天的總結,你是不是已經清楚瞭解瞭這一個多月最受歡迎的基金有哪些?錢又去瞭哪裡?希望對大傢接下來的投資決策有所幫助。
每經記者 李蕾
每經編輯 肖鴻月 何小桃